Une campagne pour sauver les Cash Isas prend de l’ampleur cette semaine, avec des recherches révélant un fort soutien pour ces comptes d’épargne. Cependant, des données publiées par des sociétés d’investissement montrent que les épargnants britanniques paient le prix de leur prudence, car investir dans le marché boursier peut générer des rendements beaucoup plus élevés.
Débat sur l’avenir des Cash Isas
Alors que des discussions ont lieu concernant l’avenir des Cash Isas, certains remettent en question l’idée que la réduction des avantages fiscaux inciterait davantage de personnes à investir dans des entreprises britanniques, comme l’espère la chancelière Rachel Reeves. Au contraire, certains fournisseurs suggèrent que cela pourrait renforcer l’intérêt des investisseurs britanniques pour des grandes entreprises technologiques américaines, entraînant ainsi davantage de capitaux britanniques vers des actions telles qu’Apple, Amazon, Meta (propriétaire de Facebook), Microsoft et Tesla.
Pression sur le gouvernement
Le gouvernement fait l’objet de pressions de la part de certains gestionnaires de fonds pour réduire les avantages fiscaux sur les Cash Isas, utilisés par près de 8 millions d’épargnants chaque année. La semaine dernière, il a été révélé que les ministres envisagent une proposition visant à réduire le montant maximum que les gens peuvent y placer, passant de 20 000 £ (environ 23 000 €) par an à 4 000 £ (environ 4 600 €).
L’Association des sociétés de construction (BSA) mène la campagne pour sauver les Cash Isas, qui a recueilli le soutien d’autres acteurs du secteur. Mercredi, le défenseur des consommateurs Martin Lewis a déclaré à un comité de députés : « J’ai déjà reçu des retours de personnes qui s’inquiètent de la situation et qui envisagent de se retirer des Cash Isas, ce qui est clairement une mauvaise décision. »
Réactions gouvernementales
Le gouvernement n’a pas exclu de réduire le plafond. Lorsqu’on l’a interrogée sur la proposition, Reeves a semblé s’appuyer sur cette idée en déclarant : « Actuellement, il existe une limite de 20 000 £ sur ce que vous pouvez placer dans des comptes d’épargne ou des actions, mais nous voulons trouver le bon équilibre. » Elle a ajouté qu’elle souhaite créer « une culture de l’investissement de détail au Royaume-Uni, comme aux États-Unis, pour obtenir de meilleurs rendements pour les épargnants et soutenir l’ambition de croissance de l’économie ».
Les deux types principaux de Cash Isa
Les deux principaux types de Cash Isa sont le Cash Isa et le stocks and shares Isa. Les consommateurs peuvent répartir leur argent entre différents types de Cash Isa ou n’en utiliser qu’un. Actuellement, les épargnants peuvent, s’ils le souhaitent, placer jusqu’à 20 000 £ (environ 23 000 €) par an dans un ou plusieurs Cash Isas. Ce plafond est beaucoup plus généreux qu’auparavant, où il était de 3 000 £ (environ 3 500 €) par an pendant près de dix ans.
Opinions des épargnants
Cette semaine, la BSA a publié des recherches montrant que 73 % des adultes britanniques ayant des Cash Isas sont opposés à la suppression de ces comptes ou à la réduction des montants pouvant y être versés. Deux tiers (67 %) des épargnants en Cash Isa ont déclaré qu’ils connaissaient les stocks and shares Isas, tandis que 30 % en avaient entendu parler, mais 90 % ont souligné qu’il était important pour eux de récupérer au moins le montant qu’ils avaient épargné ou investi, une garantie qui ne peut être fournie qu’avec des économies en espèces.
Comparaison avec le marché boursier
Robin Fieth, le directeur général de la BSA, affirme qu’« il est clair que de nombreuses personnes font un choix conscient d’épargner en espèces plutôt qu’en actions ». Cependant, la plateforme d’investissement AJ Bell souligne que les performances à long terme des différents marchés montrent que « l’argent liquide n’est définitivement pas roi ». Des données révèlent qu’un montant de 1 000 £ (environ 1 150 €) épargné dans un Cash Isa en avril 1999, au moment du lancement des comptes, aurait seulement doublé pour atteindre 2 016 £ (environ 2 300 €), à peine au-dessus de l’inflation.
En revanche, si ce même montant avait été investi dans des fonds d’actions mondiales, il aurait atteint environ 4 641 £ (environ 5 300 €). Investir dans un fonds spécialisé dans des entreprises nord-américaines aurait conduit à un montant typique de 5 964 £ (environ 6 800 €).
Choix entre Cash Isa et Stocks and Shares Isa
Laura Suter, d’AJ Bell, précise : « Lorsqu’il s’agit de choisir entre un Cash Isa et un stocks and shares Isa, la question clé est : épargnez-vous pour le court terme ou le long terme ? Si vous mettez de l’argent de côté pour un fonds d’urgence, typiquement équivalent à trois à six mois de dépenses, alors un Cash Isa est une option solide. Mais si vous envisagez des objectifs à moyen ou long terme, tels que l’épargne pour la retraite ou un apport pour l’achat d’une maison, alors un stocks and shares Isa pourrait être une voie plus efficace. »