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Les gains historiques des grandes entreprises technologiques pourraient influencer la composition de votre portefeuille, surtout si votre objectif est la diversification.
Attention à la concentration dans les actions technologiques
John Davi, PDG d’Astoria Portfolio Advisors, met en garde contre le fait que l’indice S&P 500 est trop penché en faveur des soi-disant « Magnificent Seven » : Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Meta Platforms, Alphabet et Tesla. Davi souligne que ces actions sont actuellement très chères.
« Ces actions Mag Seven sont très coûteuses en ce moment, » a déclaré Davi lors d’une intervention sur l’émission « ETF Edge ». « Vous devriez diversifier votre portefeuille en intégrant d’autres options que ces actions. »
Une solution pour les investisseurs à long terme
Davi pense avoir un produit qui pourrait aider les investisseurs à long terme. Son entreprise a lancé l’ETF Astoria US Equity Weight Quality Kings (ROE), qui investit dans 100 des actions américaines de grande et moyenne capitalisation les plus qualitatives, tout en évitant les risques de concentration liés à la pondération par capitalisation boursière.
« Notre contribution marginale au risque et au rendement est beaucoup plus élevée, » a ajouté Davi.
Les chiffres du S&P 500
Au 31 janvier, les 10 premières actions du S&P 500 étaient principalement constituées de grandes entreprises technologiques, représentant environ 36 % de l’indice, selon FactSet. Dans l’ETF Astoria US Equal Weight Quality Kings, chaque action est pondérée autour de 1 %. Depuis son lancement le 31 juillet 2023, le fonds a augmenté de plus de 26 %, tandis que le S&P 500 a progressé de 32 % durant la même période.
Options d’ETF pour diversifier votre portefeuille
Todd Rosenbluth de VettaFi a également mis en avant d’autres options d’ETF pour les investisseurs cherchant à diversifier leur portefeuille au-delà de l’ETF d’Astoria. « Si vous souhaitez un filtre de croissance ou de qualité supplémentaire sur le S&P 500, Invesco propose un ETF de qualité S&P 500, SPHQ. Pour une option combinant qualité et croissance avec des filtres supplémentaires, American Century a un ETF appelé QGRO, » a-t-il précisé.
